تسعى العملات الرقمية بشكل رئيسي لجعل النظام المالي لامركزي. وهذا لأن التمويل التقليدي يتسم بالمركزية الشديدة. وهذا يعني أن هناك الكثير من الأشخاص قد لا يستطيعون الاستفادة من هذا النظام لأسباب مختلفة. ولكن للأسف المنصات اللامركزية والتمويل اللامركزي حتى الآن لازالو لم ينجحو في جذب المستخدمين الكثر. وهذا بسبب وقوف الكثير من العوائق في الطريق. ومن أهم هذه العوائق هي رسوم الغاز وسرعة عمليات التحويل وغيرها. تسعى عملة INJ لحل جميع هذه المشاكل وغيرها. وهذا عن طريق توفير نظام بيئي للتمويل اللامركزي. فكيف تنجح عملة Inj من خلال البلوك تشين الخاصة بها Injective في فعل هذا؟ هيا بنا نعرف!
في هذا المقال
1.ما هو مشروع عملة INJ؟
2.ما هي مشاكل المنصات اللامركزية التي تسعى عملة INJ لحلها؟
3.النظام البيئي الخاص بمشروع عملة INJ
4.صندوق تأمين لامركزي
5.اقتصاد التوكن الخاصة بمشروع عملة INJ
ما هو مشروع عملة INJ؟
من المعروف أنه في عالم البلوك تشين تتخصص كل بلوك تشين في حالة معينة. فتشتهر بلوك تشين بيتكوين مثلا بإتمام المعاملات عليها بخصوصية وآمان. وتشتهر بلوك تشين إيثيريوم بأنها المكان الرئيسي لتطوير العقود الذكية. وتشتهر بلوك تشين مثل كوسموس بأنها المكان المثالي لتطوير بروتوكولات توافقية أي تعمل على أكثر من بلوك تشين مختلفة. ولكن لا توجد حتى الآن بلوك تشين مختصة بالتمويل اللامركزي و منصات العملات الرقمية. فمع أن هناك الكثير من بروتوكولات التمويل اللامركزي على إيثيريوم إلا أن الغرض الرئيسي من البلوك تشين هو ليس التمويل اللامركزي.
وهذا ما تريد أن تفعله عملة INJ أن تصبح البلوك تشين الخاصة بالتمويل اللامركزية والمنصات اللامركزية. فتعتبر بلوك تشين Injective هي طبقة بلوك تشين أولى مخصصة من أجل تطوير تطبيقات لامركزية. ولكن ليس أي تطبيقات فهي متخصصة في تطبيقات التداول اللامركزي DeFi. وقد تم بناء الشبكة من خلال حزمة أدوات كوسموس Cosmos SDK. وهذا يعني أنها متوافقة مع آلة إيثيريوم الإفتراضية. وبالتالي يمكن تشغيل التطبيقات المبنية عليها على إيثيريوم. إضافة على هذا فإنها تتمتع بالسرعة الشديدة في اتمام المعاملات وإنخفاض التكاليف. ويمكن بسهولة من خلال جسر بلوك تشين Injective تحويل العملات إلى بلوك تشين إيثيريوم أو كوسموس. وأيضا تدعم الشبكة العقود الذكية وهذا أمر مهم جدا من أجل صانع السوق الآلي. فهذه هي أهم خاصية تتميز بها المنصات اللامركزية.
ما هي مشاكل المنصات اللامركزية التي تسعى عملة INJ لحلها؟
تتميز المنصات اللامركزية بالحفاظ على الخصوصية. ولكنها بها الكثير من العيوب. ومن أشهر هذه العيوب عدم وجود سجل طلبيات عليها. وهذا يعني أنك تستطيع فقط الشراء عن طريق السوق الفورية بالسعر الحالي للعملة. ولا تستطيع مثلا أن تضع أمر شراء. فإذا كان سعر بيتكوين حاليا 28100 وتريد وضع أمر شراء عند 27500 فلن تستطيع فعل هذا على منصة لامركزية. وبالتالي عليك أن تستخدم منصة مركزية من أجل إستخدام خاصية Limit order والتالي تسمح لك بوضع أوامر الشراء.
أيضا لا يستطيع كبار المستثمرين شراء العملات عن طريق المنصات اللامركزية. وهذا لأنه عادة لا يوجد سيولة كافية لتحقيق طلباتهم. علاوة على هذا فإن أمر الشراء سيتعرض للكثير من الإنزلاق السعري نظرا لإنخفاض حجم التداول. وهذا يعني عدم ملائمة هذه المنصات لكبار المستثمرين.
يحل مشروع عملة INJ هذه المشاكل عن طريق توفير سجل طلبيات لا مركزي يحافظ على السعر. وأيضا عن طريق توفير صانع سوق خاص من أجل توفير السيولة اللازمة والطلبات لكبار المستثمرين بدون إنزلاق. وأيضا عن طريق خصم رسوم التداول من هذه العمليات من أجل تشجيعهم على الشراء من خلال الشبكة.
ينجح نموذج Injective أيضا في منع حالات التحكم في السوق price manipulation. وهذا عن طريق وجود الكثير من الإحطياطات لمنع حالات التحكم في السعر.
استخدام الأوراكل من أجل التنبؤ بمستقبل السعر
من أكبر المشاكل التي تواجه المنصات اللامركزية هو الفارق السعري. فيمكن أن يختلف سعر العملة الواحدة كثيرا على أكثر من منصة. ومع أن تداول المراجحة يحل هذه الأزمة إلا أنها لازالت تسبب الكثير من المشاكل. وبالتالي يسعى مشروع عملة INJ إلى حل هذه المشكلة عن طريق إستخدام خدمة الأوراكل في الحصول على بيانات دقيقة. هذه البيانات تخص أسعار العملات من على أكثر من مكان مختلف. وهذا حتى يكون سعر العملات دائما محدث على المنصات الموجودة على النظام البيئي.
النظام البيئي الخاص بمشروع عملة INJ
لينجح مشروع مثل مشروع عملة INJ عليه أن يقوم بعدة شراكات ناجحة وأيضا يخلق نظام بيئي نشط. وحتى الآن نستطيع القول بأن المشروع قد نجح في فعل هذا بالفعل.
فقد نجح المشروع في الحصول على دعم الكثير من الهيئات الكبيرة في عالم العملات الرقمية. ومن هذه الهيئات بينانس ومارك كيوبان و بانتيرا كابيتال. وهذا يعطي الكثير من الشفافية والمصداقية لمؤسسي المشروع. حيث أن هذه الأسامي تعتبر من أكبر وأهم الأسماء في عالم العملات الرقمية بالعالم كله. وهذا أمر مهم جدا إذا كنت تسعى لتأسيس بلوك تشين خاصة بالتمويل اللامركزي.
من ناحية أخرى فقد نجح المشروع أيضا في جذب الإنتباة إلى الشبكة. وهذا نظرا لأنه يحل مشكلة حقيقية تعاني منها العملات الرقمية بخصوص التمويل اللامركزي.
يمكنك أن تلاحظ بالأسفل في الصور النظام البيئي الخاص بالمشروع.
كما نرى فهناك الكثير من الراغبين في الانضمام لهذا النظام البيئي الجديد. وهذا نظرا لقدرته على حل مشاكل حقيقية تواجع عالم العملات الرقمية. هيا بنا نتعرف على بعض البروتوكولات في هذا النظام:
بروتوكول Helix: هذا البروتوكول يتميز بأنه منصة لامركزية فريدة من نوعها. فعلى هذه المنصة هناك سجل طلبيات لامركزي يسمح لك بالشراء عن طريق limit order. وأيضا لا تدفع أي رسوم غاز على هذا التطبيق!
بروتوكول Frontrunner: هذه المنصة اللامركزية خاصة بالرياضة. يمكنك عليها أن تتنبأ بنتائج المباريات وتربح أو تخسر بناء على صحة التنبؤ. أيضا يمكنك أن تتداول العملات والأسهم الخاصة بالفرق الرياضية المختلفة.
بروتوكول Astroport: هذا التطبيق يسمح للمستخدمين باستبدال العملات الرقمية في الحال. ويمكنهم أيضا أن يمارسو زراعة العائد بينما يفعلون هذا. فالبروتوكول عليه صانع سوق آلي قوي جدا.
صندوق تأمين لامركزي
لقد قلنا أن مشروع عملة INJ يسعى إلى تأسيس نظام بيئي خاص بالتمويل اللامركزي والمنصات اللامركزية. وهذا يعني بلا شك أنه سيكون هناك تداول للعقود الآجلة والمشتقات على الشبكة. ومن المعروف عن هذه الفروع من التداول أنها قد تتسبب في الكثير من الخسائر أحيانا نتيجة للتداول الغير مسئول. ولهذا السبب من المهم وجود صندوق تأمين لامركزي على الشبكة.
الغرض من هذا الصندوق هو تعويض المتداولين الفائزين. وأيضا سد الخسائر الناتجة عن تصفية العمليات الفاشلة. ويتم تحفيز حاملي عملة INJ على وضع عملاتهم في هذا الصندوق من أجل دعمه. ويحصلون على فوائد كجائزة لهم. وبالطبع كلما تزيد حالات الفوز على الشبكة في صفقات التداول كلما ينمو هذا الصندوق.
وهذا الصندوق مهم جدا حيث أنه يجعل المتداولين يشعرون بالثقة في المنصات. وهذا أمر غاية في الأهمية. فمن المعروف أن الثقة هي المحرك الرئيسي للعالم المالي. فما حدث مثلا من إفلاس البنوك الأمريكية في مارس 2023 كان نتيجة لقلة الثقة في هذه الهيئات المالية.
اقتصاد التوكن الخاصة بمشروع عملة INJ
بلا شك أن مشروع بلوك تشين Injective مشروع ضخم. وبالتالي لابد من التعرف على تصميم اقتصاد التوكن الخاصة بالمشروع. وهذا من أجل التعرف على اتجاه سعر العملة المستقبلي. فهل ستستطيع أن تزيد في المستقبل؟ هيا بنا نعرف.
مخزون العملة الأقصى هو 100 مليون عملة. وحتى الآن يوجد حوالي ما بين 73 مليون و80 مليون عملة مطروحة في الأسواق. وهذه نسبة جيدة تعني أن 75% من العملات مطروحة في السوق. والسعر الحالي للعملة هو 4.1$ والقيمة السوقية هي 334 مليون دولار. وبالتالي فإن القيمة المخففة بالكامل تعتبر 420 مليون دولار تقريبا. وهذا الفارق ليس بالكبير. فالتضخم السنوي للعملة بدأ عند 7% وينخفض مع الوقت حتى يصبح 2% سنويا. وهذا رقم منخفض جدا ويدل على تصميم جيد لإقتصاد التوكن الخاص بالمشروع.
أيضا هناك آلية حرق العملات الرقمية في المشروع تقوم بحرق 60% من جميع رسوم التداول. وحتى أكتوبر 2022 تم حرق نصف مليون عملة تقريبا وهذا نصف % من قيمة العملات الإجمالية. وهذا رقم ليس بالصغير أبدا. وبالتالي فإن آلية الحرق بلا شك سيكون لها تأثير على المدى الطويل على السعر إذا ظل الطلب قوي .
في ماذا تستخدم العملة؟
من المهم أيضا أن نعرف فائدة عملة INJ. والعملة في هذا المشروع لها الكثير من الفوائد.
يتم إستعمال العملة في رهن الحصص من أجل تآمين الشبكة. وأيضا يتم رهن الحصص من أجل التصويت على قرارات المشروع المستقبلية. وهذا يعني أنها توكن حوكمة أيضا. ويتم توزيع جوائز الرهن staking rewards عن طريق العملة.
إضافة لهذا يتم دفع الرسوم على الشبكة من خلال العملة. وأيضا الصندوق التآميني اللامركزي مكون من عملات INJ.
تعتبر العملة أيضا من فئة ERC-20 وبالتالي يمكن شراؤها من على بلوك تشين إيثيريوم. وهي متاحة أيضا كBEP-20 من خلال بلوك تشين بينانس.
تخصيصات العملة وبعض المخاوف
بالأسفل يمكن الإطلاع على جدول تخصيصات العملة.
تكمن المكشلة هنا في المركزية الشديدة في طريقة توزيع العملات. نلاحظ أن الفريق يحصل على 20% من اجمالي العملات. بينما يتم توزيع حوالي 30% على جمع تمويلات مختلفة. والنتيجة النهائية لهذا هي أن 6 من الNodes الخاصة برهن الحصص تتحكم في الكثير من العملات. وهذا يعني أن هذه الnodes دائما لديها القدرة على تحديد القرارات الخاصة بالمشروع في المستقبل. وهذه الNodes تتحكم فيها هيئات استثمارية كبيرة. وبالتالي فهذا قد يكون عائق أمام لامركزية المشروع في المستقبل. كما أن هذه الهيئات قد تتحكم في سعر العملة عن طريق بيع ما تملك من عملات وبالتالي تضع ضغط بيع كبير. هذا الضغط سوف يدفع السعر للأسفل بلا شك.
من المتفهم أن يكون كبار المستثمرين هم أكبر فئة مستثمرة في المشروع. وهذا لأن المشروع به الكثيرمن الخصائص التي تخدم عمليات التداول الخاصة بهم. ولكن من المهم أيضا الحفاظ على لامركزية المشروع من أجل تأمينه.
وإذا أردت أن تعرف المزيد عن المنصات اللامركزية فيمكنك أن تعرف أكثر من خلال موقعنا!
Trusted
إخلاء مسؤولية
جميع المعلومات المنشورة على موقعنا الإلكتروني تم عرضها على أساس حسن النية ولأغراض المعلومات العامة فقط. لذا، فأي إجراء أو تصرف أو قرار يقوم به القارئ وفقاً لهذه المعلومات يتحمل مسؤوليته وتوابعه بشكل فردي حصراً ولا يتحمل الموقع أية مسؤولية قانونية عن هذه القرارات. في موقع Learn غايتنا الأولى هي توفير معلومات رفيعة المستوى. فنوف المحتوى التعليمي حقه من التحديد والبحث والابتكار لنضمن تقديم كل ما هو مفيد وممتع لقرائنا. وللحفاظ على هذا المستوى والاستمرار في صنع محتوى رائع وممتع ومفيد، قد يكافئنا شركاؤنا بعمولة لذكرهم في مقالاتنا. إلا أننا نود أن نؤكد أن هذه العمولات لا تؤثر بأي شكل على نزاهتنا في صنع محتوى محايد أمين ومفيد لقرائنا الأعزاء دون تحيز أو تفضيل على الإطلاق.
