سجلت أسعار النفط ارتفاعًا وتجاوزت 100 $ للبرميل مع تصاعد الصراع الإيراني وتعطل حركة مضيق هرمز مما أعاد رسم تدفقات الطاقة العالمية. هدأ هذا الارتفاع مؤقتًا الآن، حيث وصل خام برنت إلى 97 $ وقت نشر التقرير. ولكن، لم تعد النقاشات حول أسعار النفط مقتصرة على سوق السلع فقط، إذ أصبحت الأسهم الأمريكية أيضًا تتفاعل مع هذه البراميل المتقلبة.
لكن ليست كل الأسهم تستجيب للنفط بنفس الطريقة. حدد محللو بين كريبتو ثلاثة أسهم أمريكية في مواقع مختلفة في تداولات النفط، ولكل منها تكوين فني مميز يمكن أن يحدد تحركها القادم.
إكسون موبيل (NYSE: XOM)
حقق سعر سهم إكسون موبيل أحد أكبر المكاسب الواضحة في ارتفاع النفط لعام 2026. يتداول السهم قرب 161 $، على مقربة من أعلى مستوى تاريخي له عند 162 $. لم يكن الصعود مدفوعًا بالنفط فقط، إذ يتركز إنتاج إكسون في حوض برميان وغيانا وكلاهما في نصف الكرة الغربي، ما يعني أنها تستفيد من ارتفاع الأسعار العالمية دون تعرض مباشر لمخاطر تعطل الإمدادات عبر هرمز.
هل ترغب في المزيد من التحليلات كهذه؟ سجّل في النشرة اليومية للعملات الرقمية من المحرر هارش نوتاريا من هنا.
توفر أولى شحنات مشروع غولدن باس للغاز الطبيعي المسال، المقرر وصولها في الربع الأول من 2026 مصدر إيرادات جديد بهامش أرباح مرتفع في اللحظة التي تكون فيها إمدادات الطاقة العالمية في أضيق حالاتها.
أشار محللو بين كريبتو سابقًا إلى ظهور نموذج علم صاعد على الرسم البياني اليومي هنا. تأكد ذلك الاختراق في 12 مارس، إذ وفرت أسعار النفط المرتفعة الدافع اللازم.
واصل سهم xom التحرك بثبات نحو خط المقاومة الأول بالقرب من 163 $. إذا تم تجاوز هذا المستوى، يصبح هدف فيبوناتشي 0,618 عند 173 $ في دائرة الاهتمام، مع أهداف لاحقة عند 180 $ و189 $. يتداول السهم حاليًا أعلى جميع المتوسطات المتحركة الأسية الرئيسية الأربعة (ema)، وهي مؤشرات تنعم بيانات الأسعار لتحديد اتجاه الاتجاه، وتشمل متوسط الـ20 و50 و100 و200 يوم.
قد يجد تراجع أعمق أرضية دعم بالقرب من متوسط 20 يوم المتحرك (ema) عند 154 $. إذا تعرض النفط لتصحيح، فإن مستوى 147 $ قد شكّل دعامة هيكلية قوية طوال عام 2026.
دلتا إيرلاينز (NYSE: DAL)
استفد إكسون موبيل من ارتفاع أسعار النفط، بينما تراجع سعر سهم دلتا إيرلاينز على الجانب الآخر من هذا الاتجاه. يُعد وقود الطائرات هو أكبر تكلفة تشغيلية لشركة الطيران، وعندما ارتفع النفط بعد بدء الصراع مع إيران، هبط سهم DAL من أعلى مستوى له في فبراير بالقرب من 76$ إلى أدنى مستوى حوالي 55$ بحلول أوائل مارس، أي تصحيح بنحو 27%.
رُصد تعافٍ قوي بالقدر نفسه. منذ القاع في مارس، سجل سهم DAL ارتفاعًا بنحو 20%، واستعاد جميع المتوسطات المتحركة الأسية الرئيسية الأربعة (20 و50 و100 و200 يوم) على الرسم البياني اليومي. المرة الأخيرة التي تم فيها تداول سهم DAL فوق جميع المتوسطات المتحركة الأربعة كانت في 2 فبراير، ثم ارتفع السهم حينها بنحو 12%. تجري الآن استعادة مشابهة للوضع السابق، ولم يتبق سوى استعادة خط 50 يومًا بوضوح أعلى مستوى 65$.
يضع ارتداد فيبوناتشي من قمة 76$ إلى قاع 55$ مستوى 0,5 عند 65$، وهي المنطقة التي يختبرها سهم DAL حاليًا. فقد السهم منطقة 65$ في الجلسة الأخيرة رغم المكاسب القوية داخل الجلسة، مما يجعلها أقرب مقاومة يجب استعادتها. فوق مستوى 65$، تصبح منطقة فيبوناتشي 0,618 عند 68$ العقبة الرئيسية.
يفتح اختراق مستوى 68$ الطريق نحو 71$ وفي النهاية إعادة اختبار قمة فبراير عند 76$. في الاتجاه الهبوطي، توفر مستويي 63$ و60$ دعمًا هامًا. إذا حدث تهدئة في الصراع الإيراني وتراجعت أسعار النفط، فمن المرجح أن يكون سهم DAL من أوائل المستفيدين، نظرًا لعلاقته العكسية المباشرة مع أسعار النفط الخام.
شركة ديفون للطاقة (NYSE: DVN)
تحرك سعر سهم ديفون إنيرجي بأكبر قوة من بين الأسهم الثلاثة، إذ ارتفع بنحو 45% منذ أوائل يناير. كان الدافع وراء ذلك مزدوجًا.
تُعد ارتفاع أسعار النفط المحرك الواضح، لكن لدى ديفون أيضًا حافز اندماج تفتقر إليه السهمين الآخرين. من المتوقع أن تؤدي صفقة استحواذ كوتيرا إنيرجي، والمقرر إغلاقها في الربع الثاني من 2026، إلى إنشاء أكبر شركة لاستكشاف وإنتاج النفط والغاز تركز على الولايات المتحدة المتجاورة. تستهدف الصفقة تحقيق مليار دولار في وفورات سنوية قبل الضرائب، ومن المتوقع أن تزيد التوزيعات النقدية بعد الاندماج بنحو 31%.
أظهر الرسم البياني اليومي أن DVN يتماسك داخل ما يبدو أنه نموذج علم بعد الارتفاع بنسبة 45% ، بطريقة مشابهة لنموذج العلم الصاعد الذي خرجت منه بالفعل شركة إكسون موبيل. ويمثل المستوى الأساسي الرئيسي مستوى 46$. إذا ثبت هذا المستوى وتم اختراق خط الاتجاه العلوي بالقرب من 49$ ، يستهدف التحرك المتوقع حوالي 59$ ، أي ارتفاع يقارب 20% من منطقة الاختراق المحتمل.
انتقل إلى المقاومة المتوسطة عند 51$ و54$. وأشار الإسقاط طويل الأمد إلى 67$ إذا ظلت أسعار النفط مرتفعة وتم إغلاق الاندماج في الوقت المحدد. من ناحية الهبوط ، سيضعف اختراق ما دون 46$ هيكل العلم. ثم يظهر مستويي 43$ و41$ كمناطق الدعم التالية ، حيث يمكن لتصحيح النفط الناتج عن تخفيف التصعيد أن يدفع السهم إليها. اقرأ المزيد عن ذلك هنا.
حتى إذا أدى تخفيف التصعيد إلى تراجع أسعار النفط ، يمكن أن يوفر اندماج Coterra في الربع الثاني أرضية دعم لـ Devon تفتقر إليها الأسهم المعتمدة على النفط فقط.
