سجلت عملة باي كوين الاختراق الذي ناقشناه سابقًا عندما تجاوزت خط العنق عند 0,204$ لنموذج الكوب والمقبض، لكن الارتفاع واجه مقاومة قوية بسرعة قرب 0,239$ حيث تدخل البائعون بقوة.
دفع الرفض عملة باي كوين للانخفاض الحاد، ما تسبب في تراجع السعر مؤقتًا نحو منطقة 0,204$ مرة أخرى قبل أن يحاول المشترون استقرار الهيكل. في وقت نشر المقال، تتداول عملة باي كوين بالقرب من 0,209$ بينما يراقب المتداولون ما إذا كان الهيكل الصعودي الأوسع سيستمر رغم التراجع الأخير.
الاختلاف السلبي أدى إلى تراجع PI
يستخدم مؤشر القوة النسبية (RSI) لقياس قوة وسرعة تحركات الأسعار. يعتمد عليه المتداولون لتحديد ما إذا كان المشترون أو البائعون يسيطرون على السوق. بين 15 فبراير و7 مارس، سجل سعر عملة باي كوين قمة أعلى بينما تقدم الارتفاع المتوقع لعملة PI .
لكن خلال نفس الفترة، سجل مؤشر القوة النسبية قمة أقل بالرغم من بقائه في منطقة التشبع الشرائي.
تسمى هذه التكوينات انحراف هبوطي قياسي.
عادة يظهر هذا النمط عندما تستمر الأسعار في الصعود لكن الزخم الشرائي الأساسي يضعف. ببساطة، السوق يواصل الارتفاع لكن القوة المحركة له تتلاشى. هذا بالضبط ما حدث هنا.
اشترك للحصول على مزيد من تحليلات العملات المشفرة المشابهة عبر النشرة اليومية لحرش نوتاريا، يمكنك التسجيل من هنا .
رغم محاولة عملة باي كوين الصعود نحو 0,239$، أشار مؤشر القوة النسبية الضعيف إلى أن المشترين يفقدون قوتهم تدريجيًا. تم تأكيد هذا الإشارة عندما أشعلت الشمعة التالية لمدة 8 ساعات بتاريخ 8 مارس تصحيحًا حادًا بنسبة 14% ، ما أدى إلى هبوط السعر نحو منطقة الاختراق.
على عكس الانحرافات المخفية التي غالباً ما تدعم استمرار الاتجاه، فإن الانحرافات الهبوطية القياسية تؤدي غالبًا إلى تراجعات أعمق أو تباطؤ في الاتجاه. في حالة عملة باي كوين، كاد الاتجاه الصعودي الذي نشأ بين منتصف فبراير وبداية مارس أن ينعكس قبل أن يتدخل المشترون بالقرب من مستوى خط العنق.
مؤشرات تدفق الأموال أكدت ضعف ضغط الشراء
كشفت مؤشرات تدفق رؤوس الأموال بالفعل أن ارتفاع PI كان يفقد قوته الداخلية قبل حدوث الانخفاض. يتتبع مؤشر تشايكين لتدفق السيولة (CMF) ما إذا كان رأس المال يتدفق إلى أو يخرج من أصل مالي من خلال دمج حركة السعر مع حجم التداول. يُستخدم عادة كدلالة على التدفقات الكبيرة لرؤوس الأموال.
بين 5 مارس و7 مارس، واصل سعر عملة باي كوين الصعود. لكن خلال نفس الفترة، سجل مؤشر CMF قمة أقل.
على الرغم من بقاء مؤشر تدفق السيولة CMF فوق خط الصفر، أي أن تدفقات رأس المال لا تزال موجودة، أشارت الاتجاهات الضعيفة إلى أن هذه التدفقات لم تكن قوية بما يكفي لدعم ارتفاع السعر. بمعنى آخر، كان تدفق رؤوس الأموال الكبيرة يتباطأ حتى مع استمرار الارتفاع.
يعرض مؤشر تدفق الأموال (MFI) قصة مماثلة.
يقيس MFI ضغط الشراء باستخدام كل من السعر وحجم التداول وغالبًا ما يتم اعتباره مؤشرا على نشاط الشراء عند الانخفاضات. عندما يرتفع MFI، يدل ذلك عادةً على أن المتداولين يشترون عمليات التصحيح بسرعة. ولكن بين ٥ مارس و٧ مارس (نفس فترة تتبع CMF)، شكّل MFI أيضًا قمة أقل، بينما ارتفع سعر عملة Pi.
تشير هذه المجموعة إلى أن المشترين عند الانخفاضات لم يكونوا يدخلون بقوة كافية خلال انتعاش عملة Pi.
يُظهر الجمع بين هذه المؤشرات سلسلة من ردود الفعل الواضحة:
- عرض مؤشر RSI فقدان المشترين لزخمهم
- عرض مؤشر CMF ضعف تدفقات رأس المال
- عرض مؤشر MFI تراجع الطلب على الشراء عند الانخفاضات
عندما أظهرت جميع المؤشرات الثلاثة الاتجاه ذاته، أصبح السوق عرضة لضغوط البيع. وعندما دخل البائعون أخيرًا بالقرب من ٠,٢٣٩ دولار، تبع الانخفاض بسرعة حيث لم يكن هناك ضغط شراء قوي يُذكر.
تقاطع محتمل للمتوسطات المتحركة الأسية قد يُنعش الارتفاع مجددًا
رغم الإشارات السلبية، تمتلك عملة Pi (PI) عاملًا تقنيًا واحدًا قد يدعم الانتعاش. على الرسم البياني لفترة ٨ ساعات، اقترب المتوسط المتحرك الأسي (EMA) لفترة ٥٠ من EMA لفترة ٢٠٠، وكاد أن يُحدث تقاطعًا صعوديًا. وغالبًا ما تُستخدم مؤشرات EMA لتحديد اتجاهات السوق حيث تعطي وزناً أكبر للأسعار الأخيرة، مما يمكّن المتداولين من تحديد التحولات في الاتجاه.
إذا تجاوز EMA لفترة ٥٠ EMA لفترة ٢٠٠، سيُشكل ذلك تقاطعًا ذهبيًا. هذا النمط كثيرًا ما يشير إلى زخم صعودي متزايد ويمكّن من جذب مشترين جدد إلى السوق.
إذا اكتمل التقاطع، فقد يعزز هيكلة السوق بشكل عام بعدة طرق.
قد تدفع زيادة ضغط الشراء مؤشر CMF للصعود مرة أخرى، مما يشير إلى عودة تدفقات رأس المال. قد يعود المشترون في الانخفاضات، مما يسمح لمؤشر MFI بالتعافي. وقد يؤدي تحسن الزخم إلى إلغاء تعارض RSI والمساعدة في توافق الزخم مع السعر.
ومع ذلك، لا يضمن التقاطع الذهبي استمرار الصعود. بالرغم من أن المتوسطات المتحركة قد اقتربت من بعضها البعض، إلا أن ضعف الزخم قد يمنع الإشارة من التحول إلى اتجاه صعودي قوي.
مستويات سعر عملة Pi التي يجب مراقبتها الآن
أصبحت منطقة الرفض الأخيرة بالقرب من 0,239 دولار الآن مستوى المقاومة الرئيسي لعملة باي. دفع ضغط البيع في تلك المنطقة السعر للهبوط حتى 0,204 دولار، وهو ما كاد يعيد اختبار منطقة الاختراق الأصلية قبل أن يتمكن المشترون من استقرار السوق بالقرب من 0,210 دولار.
لاستعادة الزخم الصعودي، تحتاج عملة باي الآن إلى إغلاق واضح لمدة 8 ساعات فوق مستوى 0,224 دولار. سيشير هذا المستوى إلى أن المشترين يستعيدون السيطرة بعد التصحيح الأخير.
إذا تمكن السعر من تجاوز 0,224 دولار، تظل العقبة الرئيسية التالية هي 0,239 دولار، وهو المستوى الذي تم رفض الصعود عنده مؤخراً.
قد يسمح اختراق ناجح لذلك المستوى لعملة باي باستئناف الحركة المتوقعة من تركيب الكوب والعروة. لا يزال هدف الحركة الكاملة للنموذج يشير نحو 0,272 دولار، وهو ما يمثل الجزء المتبقي تقريباً من صعود الاختراق بنسبة حوالي 33%. ومع ذلك، تظل المخاطر الهبوطية قائمة.
إذا هبطت عملة باي مرة أخرى دون 0,204 دولار، ستبدأ بنية الاختراق بالضعف. وسيشير الهبوط العميق دون 0,185 دولار غالباً إلى فقدان الزخم الصعودي لاحتمالية الاختراق، وأن السوق قد يعود إلى اتجاهه الهابط السابق.
حالياً، تظل حركة الاختراق لعملة باي صالحة فنياً. ولكن بعد الرفض الحاد وإشارات تعارض الزخم، قد تعتمد القدرة على الوصول لهدف 0,272 دولار على مدى قدرة المشترين على استعادة السيطرة فوق مستويات المقاومة الجديدة.
