بلغت جرائم العملات الرقمية أعلى مستوى لها على الإطلاق في عام 2025، حيث تلقت عناوين غير قانونية ما لا يقل عن 154 مليار دولار — أي زيادة بنسبة 162٪ عن العام السابق، وفقا لتقرير جديد من شركة تحليلات البلوكشين Chainalysis.
كان هذا الارتفاع الكبير مدفوعا بشكل أساسي بارتفاع 694٪ في تدفق الأموال إلى الكيانات الخاضعة للعقوبات، مما شكل، وفقا لتشايناليسيس، عصرا جديدا من "نشاط الدولة القومية واسع النطاق" في مشهد جرائم العملات الرقمية.
Sponsoredمن مجرمي الإنترنت إلى الدول القومية
يصور التقرير عام 2025 كالموجة الثالثة لتطور جرائم العملات الرقمية. تميزت الموجة الأولى (2009-2019) بمجرمي الإنترنت الخارجين عن القانون المتخصصين. شهدت الموجة الثانية (2020-2024) احتراف المنظمات غير المشروعة التي وفرت البنية التحتية على السلسلة للجماعات الإجرامية. والآن، وصلت الموجة الثالثة: الدول القومية التي تدخل هذا المجال على نطاق واسع لتجنب العقوبات الدولية.
"مع انخراط الدول في سلاسل توريد العملات الرقمية غير المشروعة التي أنشئت أصلا لمجرمي الإنترنت وجماعات الجريمة المنظمة، تواجه الوكالات الحكومية وفرق الامتثال والأمن الآن مكاسب أعلى بكثير على جبهتي حماية المستهلك والأمن القومي"، كما ذكر التقرير.
أطلقت روسيا عملة A 7A5 المستقرة المدعومة بالروبلفي فبراير 2025، مع أكثر من 93.3 مليار دولار من المعاملات في أقل من عام. جاءت هذه الخطوة بعد تشريع تم طرحه في عام 2024 صمم خصيصا لتسهيل التهرب من العقوبات عبر العملات الرقمية.
كان قراصنة كوريا الشمالية أكثر عامهم تدميرا حتى الآن، حيث سرقوا 2 مليار دولار في عام 2025 وحده. استغلال بايبيت في فبراير شكل ما يقرب من 1.5 مليار دولار من هذا الإجمالي، مما يجعله أكبر عملية سرقة رقمية في تاريخ العملات الرقمية.
سهلت شبكات الوكلاء الإيرانية أكثر من 2 مليار دولار من غسل الأموال، ومبيعات النفط غير المشروعة، وشراء الأسلحة من خلال محافظ مؤكدة تم تحديدها في تصنيفات العقوبات. تستخدم منظمات متحالفة مع إيران، بما في ذلك حزب الله وحماس والحوثيين، العملات الرقمية على نطاق غير مسبوق.
Sponsored Sponsoredالعملات المستقرة: العملة الجديدة للجريمة
ربما يكون التحول الأكثر لفتا للنظر في البيانات هو التغير الكبير في كيفية تفضيل الأصول التي يفضلها المجرمون.
في عام 2020، شكلت البيتكوين حوالي 70٪ من المعاملات غير المشروعة، بينما شكلت العملات المستقرة 15٪ فقط. بحلول عام 2025، انقلبت تلك المراكز تماما: حيث تمثل العملات المستقرة الآن 84٪ من إجمالي حجم المعاملات غير المشروعة، بينما تقلص البيتكوين إلى حوالي 7٪.
تعزو Chainalysis هذا التحول إلى المزايا العملية للعملات المستقرة: سهولة التحويلات عبر الحدود، وانخفاض التقلب، وفائدة أوسع. يعكس هذا الاتجاه النشاط المشروع للعملات الرقمية، حيث نمت العملات المستقرة لتحتل حصة متزايدة من حجم المعاملات الكلي.
ظهور شبكات غسيل الأموال الصينية
يسلط التقرير الضوء على بروز شبكات غسل الأموال الصينية (CMLNs) كقوة مهيمنة في النظام البيئي غير المشروع. استنادا إلى الأطر التي أنشأتها شركات مثل Huione Guarantee، تقدم هذه الشبكات الآن "الغسيل كخدمة" وبنية تحتية جنائية متخصصة أخرى.
تدعم هذه العمليات المتكاملة كل شيء من الاحتيال والاحتيال إلى غسل عائدات الاختراق الكورية الشمالية، وتجنب العقوبات، وتمويل الإرهاب.
تحذر Chainalysis أيضا من تزايد الروابط بين النشاط على السلسلة والجريمة العنيفة. استخدمت عمليات الاتجار بالبشر العملات الرقمية بشكل متزايد، بينما ارتفعت "هجمات الإكراه الجسدية" — التي يستخدم فيها المجرمون العنف لإجبار الضحايا على نقل الأصول — بشكل حاد، وغالبا ما تزامنت مع ذروات أسعار العملات الرقمية.
Sponsored
السياق والنظرة
على الرغم من الأرقام القياسية، تشير Chainalysis إلى أن النشاط غير المشروع لا يزال يمثل أقل من 1٪ من إجمالي حجم معاملات العملات الرقمية المنسوبة. كما تحذر الشركة من أن الرقم البالغ 154 مليار دولار هو "تقدير حد أدنى" بناء على عناوين غير قانونية تم تحديدها حتى الآن.
تظهر البيانات التاريخية أن جرائم العملات الرقمية لا ترتفع دائما: فقد انخفضت الأحجام فعليا من 56 مليار دولار في 2022 إلى 50 مليار دولار في 2023 خلال شتاء العملات المشفرة. ومع ذلك، يمثل انفجار 2025 تحولا جوهريا في مشهد التهديدات.
"بينما تظل النسبة الإجمالية للنشاط غير المشروع صغيرة مقارنة بالاستخدام المشروع للعملات الرقمية، إلا أن المخاطر لم تكن أكبر من أي وقت مضى للحفاظ على سلامة وأمان منظومة العملات الرقمية"، خلصت تشايناليسيس، داعية إلى زيادة التعاون بين جهات إنفاذ القانون والجهات التنظيمية وشركات العملات الرقمية.
