قفزت أسهم تعدين العملات الرقمية بنسبة تصل إلى 20% بقيادة بيتماين وسيفر ماينينغ، بعد أن كشفت أمازون عن خطط للاستثمار بمبلغ يصل إلى 50 مليار دولار في بنية تحتية للذكاء الاصطناعي للوكالات الحكومية الأمريكية.
يأتي هذا التحول بينما يواجه عمال مناجم بيتكوين تراجع الربحية بعد حدث التنصيف لعام 2024. في الوقت نفسه، يتزايد الطلب على سعة الحوسبة لـAI. الآن يرى عمالقة التكنولوجيا البنية التحتية القوية التي أنشأها عمال المناجم كأساس لنمو مراكز البيانات السريع.
Sponsoredأسهم التعدين تسجل مكاسب مزدوجة الأرقام مع تحول التركيز إلى البنية التحتية
شهد قطاع تعدين العملات الرقمية انتعاشاً واسع النطاق يوم الاثنين، محققاً مكاسب بنسبة 13,84% في القطاع ككل وفقاً لبيانات سو سو فاليو. قفزت بيتماين بنحو 20%، بينما ارتفعت سيفر ماينينغ بأكثر من 18%.
جاء الانتعاش بعد إعلان أمازون عن استثمار يصل إلى 50 مليار دولار في بنية تحتية للذكاء الاصطناعي للوكالات الحكومية الأمريكية. ستضيف الخطة 1,3 جيجاوات عبر مراكز بيانات متعددة، مع بدء الإنشاء في 2026. ستتيح الوكالات الوصول إلى أدوات AWS، وذكاء اصطناعي كلاود التابع لشركة Anthropic، ورقائق نفيديا، ورقائق ترينيوم التي طورتها أمازون.
أعلنت أمازون أيضًا عن استثمار بقيمة 15 مليار دولار في شمال إنديانا لإنشاء حرم مراكز بيانات جديد، مما يدعم 1,100 وظيفة مهارات عالية و2,4 جيجاوات من قدرة البيانات. يعزز هذا التوسع حجم البنية التحتية المطلوبة لأعباء عمل الذكاء الاصطناعي.
كثفت ميتا جهودها في البنية التحتية للذكاء الاصطناعي، حيث تسعى للحصول على موافقة فدرالية لتداول الكهرباء جنباً إلى جنب مع مايكروسوفت لتوفير الطاقة على المدى الطويل. يتوقع أن تحتاج حرم ميتا في لويزيانا وحدها إلى ثلاث محطات غاز جديدة.
عمال مناجم البيتكوين يتطورون إلى لاعبين رئيسيين في الذكاء الاصطناعي
تكشف المكاسب الكبيرة في الأسهم عن كيفية تحول عمال مناجم البيتكوين في عملياتهم. دفع انخفاض الأرباح بعد تنصيف بيتكوين في أبريل 2024 عمال المناجم إلى السعي لطرق جديدة لتحقيق الإيرادات. يرى المطورون لمراكز بيانات الذكاء الاصطناعي، الذين يواجهون نقصاً في الكهرباء، منشآت عمال المناجم المتكاملة مع الشبكة كشركاء استراتيجيين.
Sponsoredوقعت إيرين، التي كانت تُعرف سابقًا باسم إيريس إنيرجي، على صفقة مركز بيانات بقيمة 9,7 مليار دولار مع مايكروسوفت، مما يمنح عملاق التكنولوجيا وصولاً مبكراً إلى وحدات المعالجة الرسومية نفيديا. قفز سهم إيرين بنسبة 580% هذا العام منذ إعادة تسميتها. أظهرت الشركات الأخرى مثل ريوت بلاتفورمز أداءً قوياً، حيث ارتفعت بنسبة 100%، وبنسبة 160% لـتيرولف، و360% لسيفر ماينينغ.
أصبحت السعة المجمعة التي تبلغ 14 جيجاوات من القدرة الكهربائية بين عمال المناجم في الولايات المتحدة عاملاً رئيسياً لشركات التكنولوجيا الساعية للنمو السريع. تمنح السياسات الأمريكية المواتية، بما في ذلك القيود على تصدير نفيديا إلى الصين، عمال المناجم المحليين ميزة تنافسية. بالمقابل، يواجه عمال المناجم الصينيون المزيد من التنظيم وحواجز الاستيراد.
يستهدف مطورو مراكز البيانات للذكاء الاصطناعي الآن منجمي بيتكوين. تقوم هذه الفرق بالتوجه نحو عمليات التعدين القائمة بالفعل على المواقع ذات السعة العالية والمتكاملة مع الشبكات. أصبحت مواقع مثل تشيلدرس، تكساس، مراكز كبرى للبنية التحتية المدمجة للبيانات والتعدين.
قادة التقنية يسرعون الاستثمارات في البنية التحتية
تقوم الشركات التقنية العالمية بجمع حوالي 100 مليار دولار من عروض السندات لدعم قدرات جديدة في الذكاء الاصطناعي والسحابة. قد تنفق أمازون، ومايكروسوفت، وجوجل، وأوراكل، وميتا 400 مليار دولار هذا العام على استثمارات الذكاء الاصطناعي ومراكز البيانات. وفقًا لدويتشه بنك، قد تصل الاستثمارات المتعلقة بالذكاء الاصطناعي إجماليًا إلى 4 تريليون دولار بحلول عام 2030.
تشير الخطوة إلى تحول من الاحتياطيات النقدية إلى تمويل الدين. أطلقت ميتا أكبر عملية بيع سندات لها على الإطلاق، بمجموع 30 مليار دولار، للبنية التحتية للذكاء الاصطناعي. أصدرت أمازون سندًا أمريكيًا بقيمة 15 مليار دولار، وهو الأول منذ ثلاث سنوات، مما اجتذب 80 مليار دولار من الطلبات. تحتفظ أمازون بـ69,29 مليار دولار من الديون و66,92 مليار دولار نقدًا.
أصدرت ألفابت سندًا أمريكيًا بقيمة 17,5 مليار دولار وسندًا أوروبيًا بقيمة 6,5 مليار يورو، مما يجعل إجمالي ديونها 48,78 مليار دولار. يعكس الاقتراض العدواني الاحتياجات الهائلة لرأس المال من أجل البنية التحتية للذكاء الاصطناعي.
تفوق الحاجة إلى الطاقة لتشغيل الذكاء الاصطناعي، مع ذلك، التوسع في الشبكات. مع بطء تطوير الشبكات، تقوم الشركات التقنية بتأمين مصادر الطاقة المباشرة. حصلت أبل بالفعل على موافقة فيدرالية لتجارة الكهرباء بالجملة، مما يعكس اتجاه الشركات التقنية لإدارة موارد الطاقة الخاصة بهم للبنية التحتية للذكاء الاصطناعي.
يشير دمج البنية التحتية لـتعدين العملات الرقمية مع الطلب على الحوسبة الخاصة بالذكاء الاصطناعي إلى تغيير استراتيجي كبير لكلا القطاعين. مع توجه منجمي بيتكوين نحو حوسبة الذكاء الاصطناعي، فإن سعتهما الكهربائية المدمجة والمواقع الجاهزة للشبكة تمكن عمالقة التكنولوجيا من الانتشار بسرعة والمنافسة في بيئة الذكاء الاصطناعي السريعة التطور.
