أدى التراجع الطويل في سوق العملات الرقمية إلى تصاعد الخوف في جميع أنحاء الصناعة، حيث أدى انخفاض أسعار الأصول إلى تآكل قيمة المحافظ وتقليل مشاعر المستثمرين.
وسط هذا الغموض، حددت أركام ستة أساليب استراتيجية يمكن أن تساعد المشاركين في السوق على التنقل والربح من سوق العملات الرقمية الهابطة المستمرة.
6 استراتيجيات رئيسية للتعامل مع سوق هابط
شرح أركام أن السوق الهابطة هي فترة تنخفض فيها أسعار الأصول بنسبة 20٪ أو أكثر من القمم الأخيرة وتستمر في الاتجاه الهبوطي لفترة طويلة. في الأسواق التقليدية، يمكن أن تستمر هذه الانخفاضات لفترات طويلة، تتراوح من عدة أسابيع إلى عدة سنوات.
Sponsoredومن الجدير بالذكر أنه في سوق العملات الرقمية، غالبا ما تكون الانخفاضات أكثر حدة بسبب التقلبات المتزايدة. وأشارت الشركة إلى أنه ليس من غير المألوف أن تنخفض أسعار الأصول بنسبة 70٪ إلى 90٪ من ذروة التقييمات خلال دورات الهبوط الشديدة.
"خلال السوق الهابطة، تهيمن القمم المنخفضة والدنيا على حركة السعر، مما يخلق اتجاها هابثا واضحا عبر معظم الأطر الزمنية... تنخفض أحجام التداول بشكل متكرر خلال الأسواق الهابطة مع خروج المشاركين من مراكز أو الانتقال إلى الهامش لتجنب المزيد من الخسائر. وقد يؤدي هذا الانخفاض في السيولة إلى تفاقم تحركات الأسعار، مما يجعلها أكثر تقلبا"، كما جاء في التقرير .
شاركت آركام أن الأسواق الهابطة يمكن أن تخلق فرصا تداولية ذات معنى للمشاركين الذين يطبقون إدارة مخاطر منضبطة وتكتيكات مناسبة. سلط التقرير الضوء على عدة طرق يمكن للمتداولين استخدامها لإدارة التعرض والاستفادة المحتملة من الظروف السلبية عند تنفيذها بشكل صحيح.
1. البيع على المكشوف
وفقا لآركام، واحدة من أبسط الطرق للاستفادة من انخفاض الأسعار هي البيع على المكشوف. يشمل ذلك اقتراض أصل رقمي، وبيعه بسعر السوق الحالي، ثم إعادة شرائه لاحقا بمستوى أقل لإعادته إلى المقرض. فرق السعر يصبح ربحا.
ومع ذلك، حذرت آركام من أن البيع على المكشوف يحمل مخاطر كبيرة. نظرا لأن أسعار الأصول يمكن نظريا أن ترتفع بلا حدود، فإن الخسائر المحتملة لا تحدد حدة.
Sponsored Sponsored"لذلك، يجب على المتداولين ممارسة حجم المراكز بشكل صحيح واستخدام أوامر وقف الخسارة للحد من مخاطرهم"، كتبت الشركة.
2. الخيارات والنواتج العكسية
بالنسبة للمتداولين الباحثين عن تعرض هبوطي أكثر تحكما في العرض، أشارت آركام إلى أدوات مثل خيارات البيع والمنتجات العكسية.
"كلا المنتجين يرتفعان في القيمة مع انخفاض الأسعار، وإن كان ذلك بآليات مختلفة. على عكس البيع على المكشوف، فإن هذه المنتجات قد حددت مخاطر الانخفاض في السعر، مما يعني أن المستثمرين يمكنهم الخسارة فقط بمقدار رأس المال الذي استثمروه في هذه المنتجات،" صرح آركام.
للسياق، خيار البيع يمنح المشتري الحق، ولكن ليس الالتزام، ببيع أصل بسعر تنفيذ ثابت قبل انتهاء الصلاحية. إذا انخفض سعر الأصل بالنسبة لسعر التنفيذ، فإن خيار البيع عادة ما يكتسب قيمته. الميزة الرئيسية هي أن أقصى خسارة للمتداول تقتصر على القسط المدفوع مقابل العقد.
المنتجات العكسية مصممة لتتحرك عكس أداء الأصل الأساسي. إذا انخفض الأصل، يرتفع حاصل الضرب العكسي. غالبا ما تشمل هذه صناديق المؤشرات المتداولة العكسية التي تتبع العائد العكسي اليومي، مما يسمح بالتعرض للانخفاض دون فتح مركز بيع تقليدي.
3. تداول المراعي
كما أبرز أركام التداول النطاقي كاستراتيجية محتملة في المراحل الأقل تقلبا من السوق الهابطة. عندما تتحرك الأسعار ضمن مستويات الدعم والمقاومة المحددة، قد يحاول المتداولون الشراء بالقرب من الحدود السفلى والبيع بالقرب من الحدود العليا.
Sponsoredقالت الشركة إن هذا النهج أكثر فعالية في الظروف الجانبية بدلا من خلال عمليات البيع العدوانية، حيث يمكن للانهيارات أن تبطل النهايات الفنية بسرعة.
4. التراكم
بعيدا عن التداول النشط، أبرزت أركام أيضا أهمية التراكم الانتقائي. وأكد التقرير أن استراتيجيات التراكم يجب أن تركز على شراء الأصول ذات الجودة بأسعار منخفضة بدلا من السعي لتحقيق مكاسب فورية.
"بدلا من السعي لتحقيق أرباح فورية، يضع هذا النهج المتداولين فرصة لدورة الصاعد القادمة. لقد حقق التراكم المنضبط خلال الأسواق الهابطة تاريخيا عوائد كبيرة للمستثمرين الصبورين، رغم أن اختيار الأصول بشكل صحيح لا يزال مفتاحا لجني العوائد في الصعود القادم،" أضافت الشركة.
5. عوائد العملات المستقرة
بالنسبة للمشاركين الأكثر دفاعية، أشار آركام إلى أن استراتيجيات عائد العملات المستقرة يمكن أن تساعد في تحقيق عوائد أثناء انتظار ظروف السوق الأكثر ملاءمة. وفقا للتقرير،
Sponsored Sponsored"بينما تميل عوائد العملات المستقرة إلى الانخفاض في الأسواق الهابطة، فإن الحفاظ على رأس المال في العملات المستقرة مع تحقيق العائد يحمي من المزيد من الانخفاضات مع زيادة تدريجية لرأس المال المتاح للفرص المستقبلية."
6. السويد والتداول اليومي
اقترحت آركام أن الأسواق الهابطة يمكن أن تخلق أيضا فرصا للفروة والتداول اليومي. تركز هذه الاستراتيجيات على التقاط تحركات الأسعار قصيرة الأجل بدلا من انتظار انعكاسات الاتجاه طويلة المدى.
في فترات التقلب المتقلبة، يمكن أن تخلق تقلبات سريعة خلال اليوم، وفجوات السيولة، والصفقات المدفوعة بالذعر نقاط دخول وخروج متكررة.
"غالبا ما تتميز الأسواق الهابطة بأنماط متوقعة خلال جلسات تداول محددة، مما يسمح للمتداولين المهرة قصيرة الأجل بتحقيق أرباح صغيرة بشكل متكرر"، كما ذكر آركام.
عادة ما يستهدف المضاربون عدم كفاءة الأسعار الصغيرة على مدى دقائق. وفي الوقت نفسه، يهدف المتداولون اليوميون إلى الاستفادة من تحولات أوسع في الزخم خلال اليوم.
وأخيرا، أكد آركام أن التداول خلال مرحلة الهبوط يحمل مخاطر كبيرة. قد يؤدي انخفاض السيولة إلى انتشار أوسع وانخفاض في السعرات.
وفي الوقت نفسه، يمكن أن تزيد الخسائر المتزايدة من الضغط العاطفي، مما يزيد من احتمال تخلي المتداولين عن خططهم وضعفهم للخطر.
