واجه المدير التنفيذي لشركة كوينبيس براين أرمسترونج وكبار التنفيذيين دعوى مشتقة من حملة الأسهم بسبب مزاعم تقديم بيانات مضللة تتعلق بممارسات الحفظ، وقوائم التوكنات، والالتزام بمكافحة غسيل الأموال (AML).
ذكر أن الدعوى، التي قدمها المساهم كيفن ميهان نيابة عن كوينبيس في المحكمة الفيدرالية لمقاطعة نيوجيرسي، سمت أرمسترونج، والمؤسس المشارك فريد إرسام، والمدير القانوني بول جريوال، والرئيسة إميلي تشوي، وعدداً من أعضاء مجلس الإدارة كمدعى عليهم.
مخاوف الحفظ ومخاطر الإفلاس تضع التنفيذيين في Coinbase تحت الأضواء
ذكر نص الشكوى أن بين أبريل 2021 ويونيو 2023، أصدرت إدارة كوينبيس "تصريحات مضللة وخاطئة بشكل جوهري" أخلت بالواجبات الائتمانية.
أوضح أن ذلك يعرض الشركة لتدقيق تنظيمي، ومسؤوليات قانونية، وأضرار على السمعة.
تدور إحدى المزاعم الرئيسية حول تعامل منصة كوينبيس مع أصول العملاء. أكدت الدعوى أن الشركة قدمت بيانات مضللة بشأن الأصول الفردية المخزنة في محافظ ضيافة، ووصفتها بأنها "أصول حفظ تحت إدارة كوينبيس لصالحك".
بيّن أنه في الوقت نفسه، لم تكشف المنصة أن تلك الأصول يمكن التعامل معها كأصول تعود للشركة في حالات الإفلاس. في ظل هذا السياق، أوضح المدعي أن ذلك قد يترك العملاء دائنين عامين غير مضمونين.
اتهم المدعون أيضاً كوينبيس بخلط الأصول الفردية، في حين حافظت على هياكل حفظ منفصلة لعملاء المؤسسات. أشاروا إلى أن ذلك يخلق فجوة بين الضمانات التسويقية والمخاطر القانونية الحقيقية.
مزاعم إدراج الأوراق المالية
ذكر في الدعوى أن كوينبيس ادعت مراراً أن عملية مراجعة الأصول لديها تمنع إدراج الأوراق المالية في المنصة. تم ذلك رغم وجود مؤشرات داخلية وخارجية بأن بعض التوكنات تحمل مخاطر الأوراق المالية.
استشهدت الشكوى بإجراء هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (sec) في يونيو 2023، الذي اتهم كوينبيس بإدراج أوراق مالية غير مسجلة، منها سولانا وكاردانو.
رغم أن قضية sec تم رفضها في 2025 في ظل قيادة جديدة، أوضح المدعون أن التصريحات ضللت المستثمرين حول تعرض الشركة للوائح الأوراق المالية.
نواقص مكافحة غسيل الأموال والعقوبات التنظيمية
سلط المدعون الضوء على تسوية كوينبيس في يناير ٢٠٢٣ مع إدارة الخدمات المالية لولاية نيويورك (NYDFS). كشفت التسوية عن وجود "إخفاقات واسعة النطاق وطويلة الأمد" في برنامج مكافحة غسيل الأموال للشركة.
وافقت كوينبيس على دفع غرامة بقيمة ٥٠ مليون دولار، كما التزمت بتخصيص ٥٠ مليون دولار أخرى لتعزيز الامتثال خلال عامين.
توضح الشكوى أوجه القصور في عمليات اعرف عميلك، والعناية الواجبة بالعملاء، ورصد المعاملات، والإبلاغ في الوقت المناسب عن النشاط المشبوه، مما جعل المنصة حسب الادعاء عرضة للاحتيال وغسيل الأموال والنشاط الإجرامي.
مبيعات الأسهم التنفيذية تحت المجهر
ادعت الدعوى أيضاً أن العديد من التنفيذيين باعوا أسهم الشركة أثناء امتلاكهم لمعلومات جوهرية غير متاحة للجمهور حول الإدراج المباشر لكوينبيس عام ٢٠٢١.
يسعى المدعون للحصول على تعويضات تشمل الغرامات التنظيمية، وتكاليف التقاضي، والأضرار التي لحقت بالسمعة، واسترداد تعويضات التنفيذيين وكذلك عائدات بيع الأسهم.
آثار الدعوى المشتقة
أوضح في إجراء مشتق من المساهمين، أنه إذا تم التعافي، ستذهب العائدات إلى كوينبيس بدلاً من المستثمرين. مع ذلك، يمكن أن يستفيد المساهمون بشكل غير مباشر من الأموال المستردة أو من إصلاحات الحوكمة.
تسعى الشكوى أيضاً إلى إجراء إصلاحات في حوكمة الشركات، وتحسين التدابير الامتثالية، ودفع أتعاب المحامين.
أفاد بيل هيوز، كبير المستشارين في كونسينسيس، أن القضية تعكس التدقيق المتزايد على ممارسات حفظ الأصول في بورصات العملات المشفرة، ومعايير الامتثال، ومساءلة التنفيذيين.
وضح بيل هيوز أن مجلس إدارة كوينبيس يدافع الآن أمام دعوى قضائية مرفوعة بالنيابة عن مساهميها، تتهمه بإفصاحات جوهرية خاطئة أو مضللة، وإخلالات ائتمانية، وتعرض لمخاطر تنظيمية ونزاعات كبيرة.
تظهر القضية كيف أن تغيّر المعايير التنظيمية السريع وتوقعات المستثمرين يشكلان تحدياً لنماذج التشغيل والحوكمة في بورصات العملات المشفرة الكبرى.
لم تصدر كوينبيس حتى الآن أي تعليق علني.
